Brytyjski producent opakowań DS Smith połączy się z amerykańskim konkurentem International Paper. Transakcja została ogłoszona we wtorek, 16 kwietnia, i ma opiewać na blisko 6 mld funtów. Obie firmy mają zakłady produkcyjne i biura w Polsce.
Spółka International Paper poinformowała o zgodzie na transakcję obejmującą objęcie wszystkich udziałów w spółce DS Smith, wyceniając brytyjskiego producenta opakowań na na 5,8 miliarda funtów (7,2 miliarda dolarów). Tym samym odrzucona została oferta brytyjskiego Mondi, który w lutym także złożył propozycję wykupu akcji DS Smith za 5,14 mld funtów.
W obliczu dwóch propozycji DS Smith wyznaczył zainteresowanym datę 23 kwietnia jako termin złożenia wiążącej oferty. We wtorek, 16 kwietnia, oficjalnie ogłoszono, że zarządy DS Smith i International Paper osiągnęły porozumienie w sprawie warunków połączenia.
Zobacz takżeChcesz inwestować? Nie powiemy Ci w co, ale powiemy jak! Pobierz Akademię Inwestowania II
Spółki zarekomendowały transakcję obu grupom akcjonariuszy, argumentując, że połączą uzupełniające się przedsiębiorstwa o „wiodącej pozycji w branży w dwóch najbardziej atrakcyjnych lokalizacjach geograficznych Europy i Ameryki Północnej”.
International Paper wyceniany na 12,7 mld dol. jest jedną z największych firm papierniczych i celulozowych na świecie. Z kolei DS Smith, którego protoplastą jest firma założona przez polskiego imigranta, to europejski lider w branży opakowań i wyrobów papierowych. Działa w 30 różnych krajach, w tym w Polsce.
Jak podają spółki, dzięki transakcji powstanie światowy lider w branży opakowań. Połączenie stworzy szansę na oszczędności poprzez optymalizację kosztów fabryk, łańcuchów dostaw i kosztów transportu. Oczekują, że do końca czwartego roku po przejęciu będą mogli uzyskać oszczędności w wysokości co najmniej 413 mln funtów rocznie.
Nie obejdzie się bez zwolnień, które mają objąć 400 stanowisk w centrali i wyższej kadrze kierowniczej. DS Smith zatrudnia 30 tys. osób na całym świecie, a International Paper 39 tys. Obie firmy są spółkami publicznymi International notowany na giełdzie w Nowym Jorku, a DS Smith w Londynie.
Zgodnie z warunkami przejęcia inwestorzy DS Smith otrzymają 0,1285 akcji International Paper za każdą akcję DS Smith. Po zakończeniu połączenia akcjonariusze DS Smith będą posiadali około 33,7 proc. połączonej firmy, a akcjonariusze International Paper 66,3 proc. International Paper oświadczyła, że jej akcje wejdą do obrotu także na giełdzie w Londynie.
Połączenie DS Smith z International Paper pogłębi trend konsolidacji w sektorze papieru i opakowań po pandemii COVID-19. Pod koniec ubiegłego roku irlandzka firma Smurfit Kappa zgodził się kupić amerykańskiego rywala WestRock w ramach transakcji o wartości 11 miliardów dolarów.
Obie firmy mają swoje lokalizacje w Polsce. International Paper posiada zakład produkcyjny w Gdańsku specjalizujący się w przetwarzaniu włókien celulozowych oraz Globalne Centrum Usług Biznesowych w Krakowie, gdzie w sumie pracuje ponad 400 osób. DS. Smith prowadzi produkcję w 8 fabrykach zlokalizowanych w 5 miastach: Kielce, Oława, Kutno, Kwidzyn oraz Bełchatów. Dysponuje również 5 centrami usług. W sumie zatrudnia ponad 1250 osób.
Michał Kubicki
