Pierwsza decyzja RPP w tym roku. Co z ratami?

Pierwsze posiedzenie Rady Polityki Pieniężnej w 2025 roku nie przyniosło decyzji o zmianie stóp procentowych NBP. Stopa referencyjna już od listopada 2023 roku wynosi 5,75 proc. Na taką właśnie decyzję RPP wskazywali analitycy.

RPP zdecydowała o stopach procentowych. Oto co z ratami kredytów (Adobe Stock, DRONE QUEST)

Podczas styczniowego Rada Polityki Pieniężnej już po raz czternasty nie zmieniła stóp procentowych Narodowego Banku Polskiego. Od listopada 2023 r. wynoszą one:

• stopa referencyjna – 5,75 proc.,
• stopa lombardowa – 6,25 proc.,
• stopa depozytowa – 5,25 proc.,
• stopa redyskontowa weksli – 5,80 proc.,
• stopa dyskontowa weksli – 5,85 proc.

Raty kredytów konsumenckich się nie zmienią

Pozostawienie stopy referencyjnej NBP na poziomie 5,75 proc., oznacza, że maksymalne oprocentowanie kredytu konsumenckiego (a więc m.in. kredytów gotówkowych, samochodowych, czy zadłużeń na kartach kredytowych) nadal będzie wynosić 18,5 proc. w skali roku. Odsetki od kredytów konsumenckich spadną dopiero po obniżeniu wysokości stóp procentowych przez RPP.

Inflacja poniżej 5 proc., ale nadal jest wysoka

Główny Urząd Statystyczny opublikował w środę ostateczne dane o inflacji za grudzień 2024 roku. Inflacja wyniosła w Polsce 4,7 proc., co oznacza utrzymanie wartości względem listopada.

Większa różnica między stawkami WIBOR

Przez kilka miesięcy stawka WIBOR 3M wynosiła 5,85 proc. (+/- 2 pp.). Od pewnego czasu jednak obserwujemy większe wahania tego wskaźnika (np. 9 stycznia 2025 r. jego wysokość wynosiła 5,80 proc.). Obecnie, według notowania z 13 stycznia 2025 r. wynosi 5,84 proc. Stawka trzymiesięczna nadal jest wyższa od sześciomiesięcznej. Według notowania z 13 stycznia 2025 r. WIBOR 6M wynosi 5,79 proc.

Z uwagi na to, że WIBOR 3M wynosi 5,84 proc., wysokość rat kredytów hipotecznych, których zmienne oprocentowanie jest ustalane na podstawie tej stawki, uległa zmianie. W zależności od kwoty kredytu wynosi ona od 1 zł (dla kredytu 100 tys. zł) do 7 zł (dla kredytu 1 mln zł).

W listopadzie 2024 r. banki udzieliły 15,7 tys. kredytów hipotecznych o wartości 6,727 mld zł. Ich liczba i wartość była niższa nie tylko miesiąc do miesiąca (odpowiednio o -10,5 proc. i o -9,5 proc.), ale także rok do roku (o -35,7 proc. i o -31,9 proc.).

Jednak – jak wskazuje Biuro Informacji Kredytowej – w okresie od stycznia do listopada 2024 roku kredyty mieszkaniowe, w porównaniu do analogicznego okresu zeszłego roku, nadal odnotowują wysoką dodatnią dynamikę, zarówno w ujęciu liczbowym (+31,9 proc.), jak i wartościowym (+45,8 proc.).

– Kredyty hipoteczne, pomimo braku kolejnego programu wsparcia, radzą sobie naprawdę całkiem nieźle. Wartość akcji kredytowej w listopadzie wyniosła 6,72 mld zł i jest na dobrym poziomie. Zakładana roczna prognoza akcji kredytowej na wartość 81 mld zł powinna zostać przekroczona. Już bowiem po 11 miesiącach osiągnęła 80,72 mld zł. Trzeba jednak pamiętać, że w tegorocznej akcji kredytowej uwzględniono kredyty z puli wniosków złożonych jeszcze w zeszłym roku w ramach Programu Bezpieczny Kredyt 2 proc. na kwotę 13,6 mld zł. Bez tej kwoty wartość akcji kredytowej w okresie styczeń-listopad 2024 r. wyniosłaby 67,12 mld zł i byłaby wyższa tylko o 21,2 proc. w porównaniu z analogicznym okresem zeszłego roku – wskazał dr hab. Waldemar Rogowski, główny analityk Grupy BIK.

– Wzrost wartości kredytów mieszkaniowych w większym stopniu niż ich liczby wskazuje, że klienci zaciągają kredyty na coraz wyższe kwoty. Jest to związane z nabywaniem droższych nieruchomości w wyniku utrzymujących się nadal wysokich cen rynkowych – dodał.

Maciej Kazimierski, ekspert porównywarki produktów finansowych Totalmoney.pl

Źródło